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En 2025, les Français sont de plus en plus nombreux à s’interroger sur l’intérêt de conserver leur épargne sur le Livret A ou le LDDS. Ces placements jugés sûrs et accessibles voient effectivement leur taux de rémunération chuter. Faut-il continuer à leur faire confiance ou est-il temps de se tourner vers des alternatives plus avantageuses ? On fait le point.
Livret A et LDDS : encore de bons placements en 2025 malgré la chute des taux ?
La baisse du taux du Livret A à 1,70 % prévue pour le 1er août 2025 provoque une marée de questionnement, notamment celle-ci : ces produits d’épargne restent-ils intéressants pour les Français ? La réponse dépend du profil de l’épargnant, de ses objectifs, et surtout des alternatives existantes.
Un taux historiquement bas qui change la donne
Après être passé de 3 % à 2,40 % en février 2025, le taux du Livret A pourrait encore baisser à 1,70 % cet été. Cette chute est liée à deux facteurs principaux :
- Une inflation très basse, autour de 0,8 % au printemps, réduisant mécaniquement le rendement calculé selon la formule officielle.
- Une politique monétaire accommodante de la Banque centrale européenne, avec des taux directeurs en baisse, ce qui affecte le taux interbancaire utilisé dans le calcul du Livret A.
Le LDDS (Livret de développement durable et solidaire), qui suit strictement le taux du Livret A, serait également rémunéré à 1,70 %. Le CEL tomberait à 0,88 % net, et le LEP, actuellement à 4 %, pourrait aussi descendre, même si une dérogation est probable pour favoriser plus d’ouvertures de compte.
Une collecte en chute libre
Les chiffres du mois de mars 2025 illustrent parfaitement le désintérêt des Français pour ces livrets. La collecte nette du Livret A n’a atteint que 400 millions d’euros, un niveau historiquement bas depuis 2016. Même son de cloche pour le LDDS.
Ensemble, ils n’ont rassemblé que 1,02 milliard d’euros, loin des 9 milliards collectés au premier trimestre 2024. La Caisse des dépôts pointe clairement la baisse des taux comme la principale cause de cette désaffection.
Livret A et LDDS : encore utiles, mais plus compétitifs ?
Malgré leur faible rendement, le Livret A et le LDDS présentent trois avantages importants :
- Sécurité totale : les dépôts sont garantis par l’État.
- Liquidité immédiate : l’argent est disponible à tout moment.
- Exonération d’impôt : aucun prélèvement fiscal ni social.
Pour les épargnants recherchant stabilité et accessibilité, ces livrets gardent leur intérêt. Mais ils ne permettent plus de protéger le capital contre l’inflation, même faible, et sont désormais dépassés par d’autres placements.
Quelles alternatives en 2025 ?
La baisse du rendement pousse de plus en plus de Français à se tourner vers :
- Les assurances-vie en fonds euros, avec une rémunération de 2,5 % en moyenne, parfois plus avec des bonus.
- Les comptes à terme ou livrets bancaires boostés (jusqu’à 6 % en offre promotionnelle sur quelques mois).
- Les unités de compte, plus risquées mais potentiellement plus rémunératrices.
- Et pour les jeunes, le PEAC (Plan d’Épargne Avenir Climat), lié à des projets écologiques.
En résumé…
Faut-il conserver son Livret A ou son LDDS ? Oui, pour la sécurité et la disponibilité des fonds. Mais il ne faut plus y concentrer toute son épargne. En 2025, ces livrets ne rapportent presque rien et ne sont plus adaptés à une stratégie d’épargne à moyen ou long terme. Diversifier ses placements est devenu essentiel.
